Was bedeuten die einzelnen Kennzahlen, wie werden sie errechnet?

High Watermark

Die High Watermark markiert den aktuellen Höchststand des wikifolios innerhalb eines Kalenderjahres und dient zur Berechnung der Performancegebühr.

Indexstand

Der Indexstand ist der aktuelle Wert des jeweiligen wikifolio-Zertifikats. Der tatsächliche Kaufs- und Verkaufspreis weicht allerdings aufgrund des Spreads voneinander ab. 

Performance seit Beginn

Die Kennzahl "Performance seit Beginn" definiert die Wertentwicklung eines wikifolios seit Erstellung. 

Performance 1 Jahr/6 Monate/1 Monat 

Die Kennzahl definiert die Werteentwicklung eines wikifolios seit dem angeführten Zeitraum.

Ø-Performance pro Jahr

Die Kennzahl "Ø-Performance pro Jahr" definiert die durchschnittliche abgezinste Wertentwicklung des wikifolios pro Jahr seit dessen Erstellungsdatum.

52-Wochen-Hoch

Die Kennzahl "52-Wochen-Hoch" markiert den Höchststand des wikifolios innerhalb der vergangenen 52 Wochen. Diese Kennzahl wird einmal täglich berechnet. Im Gegensatz zur High Watermark berücksichtigt diese Kennzahl nicht nur Schlusskurse sondern auch Intraday-Höchststände.

Maximaler Verlust

Maximaler Verlust (bisher), oft auch "Maximum Drawdown" genannt, stellt den maximalen kumulierten Verlust seit Erstellung eines wikifolios dar. Vereinfacht dargestellt, berechnet sich der Wert folgendermaßen: (Kurstief x 100 / davor erreichter Höchstkurs) - 100. 

Sharpe Ratio

Grundsätzlich definiert das Sharpe Ratio die Überrendite, welche den risikofreien Zinssatz übersteigt, in Bezug zum Risiko. Bei wikifolio.com bezieht sich die Sharpe Ratio auf den Kursverlauf des wikifolios und wird über den Zeitraum der letzten 12 Monate berechnet. Im Detail: Bei jedem wikifolio werden die täglichen (relativen) Renditen berücksichtigt. Aus diesen (bzw. aus deren natürlichen Logarithmen) berechnen wir den Mittelwert und die Standardabweichung. Beide werden annualisiert (auf Jahresbasis umgerechnet) und in Bezug zueinander gesetzt.

Berechnung im Detail:
annualizedReturn = exp(365 * averageReturn) - 1
annualizedStdev = stdev * sqrt(365)