GlobalGrowingValue

In diesem wikifolio soll es sich grundsätzlich um eine Value-Growth-Handelsidee handeln, wobei nur Aktien zugelassen werden sollen, die gewisse Qualitätsstandards erfüllen. Diese Qualität soll anhand einer Risikoanalyse mit fundamentalen Kriterien (z. B. Finanzierung, Gewinn- und Umsatzentwicklung, Größe, Kapitalrendite, EBIT-Marge) sowie einer Beurteilung der Wachstumsstabilität über weitere Kriterien (z. B. Makrotrend der Branche und Marktstellung des Unternehmens) ermittelt werden. Die Sicherheitsmarge zum ermittelten Wert soll beim Kauf mindestens 30 % zuzüglich eines vom Ergebnis der Risikoanalyse abhängigen Zuschlags betragen. Bei der Bewertung sollen die Komponenten Wachstum, Gewinn und Dividende sowie deren Zusammenspiel angemessen berücksichtigt werden. Zur Orientierung und Optimierung können dabei langfristige historische Werte aus zahlreichen Aktienmärkten genutzt werden. Im Gegensatz zu einer reinen Value-Strategie sollen die aus meiner Sicht niedrig bewerteten Aktien noch solides Wachstumspotential oder zumindest mittleres Wachstum in Kombination mit einer soliden Dividendenrendite vorweisen. Die anspruchsvollen Anforderungen können die potentielle Auswahl an Aktien stark einschränken, was durch die globale Ausrichtung kompensiert werden soll. Die globale Ausrichtung soll die Auswahl an hochwertigen und günstigen Investments erhöhen und zusätzlich den Diversifikationseffekt verbessern. In die Investmentgelegenheiten, die alle Anforderungen erfüllen, soll ein erheblicher Anteil (je nach Qualität und Bewertungsniveau ca. 3 % - ca. 10 %) investiert werden. Durch eine hohe Qualität der Diversifikation und durch den Fokus darauf, vorwiegend in Qualitätstitel zu investieren, soll dennoch die Volatilität verhältnismäßig gering gehalten werden.