Sharpe Ratio diversifiziert

Die Strategie dieses Dach-Wikifolios soll darin bestehen, immer in den Wikifolio-Zertifikaten mit dem besten Chance/Risiko Verhältnis investiert zu sein. Die Auswahl der Wikifolio-Zertifikate soll unter anderem anhand des Kriteriums der Sharpe-Ratio erfolgen. Die Sharpe-Ratio ist eine Kennzahl und stellt die Überschussrendite eines Fonds gegenüber einer sicheren (risikolosen) Geldmarktanlage unter Berücksichtigung der Volatilität des jeweiligen Fonds dar. Damit ein Wikifolio-Zertifikat in die engere Auswahl kommt bzw. im Dach-Wikifolio verbleiben darf, sollen die folgenden Knockout-Kriterien gelten: 1. Sharpe Ratio > 2 2. Maximaler Verlust < 25% 3. Erstellungsdatum > 1 Jahr Wikifolio-Zertifikate die diese Kriterien nicht oder nicht mehr erfüllen, sollen grundsätzlich nicht gekauft bzw. verkauft werden. Neben den Mindestkriterien, sollen die Wikifolio-Zertifikate unter anderem nach den folgenden Kriterien bewertet werden: 1. Anlageschwerpunkt (Korrelation untereinander) 2. durchschnittliche Performance p.a. 3. Konsistenz der Performance Da neben den "harten" Fakten auch der Gesamteindruck sowie meine persönliche Einschätzung in die Kaufentscheidung miteinfließen muss nicht zwangsläufig das Wikifolio-Zertifikat mit der höchsten Sharpe Ratio ins Dach-Wikifolio aufgenommen werden. Es sollen 10-15 Werte mit ähnlicher Gewichtung in das Wikifolio aufgenommen werden. Für ausreichend Spielraum können auch Zertifikate mit Hebel aufgenommen werden, diese sollen jedoch mit bedacht eingesetzt werden, mit dem Ziel den Drawdown möglichst gering zu halten. Sollten keine geeigneten Wikifolio-Zertifikate vorhanden sein, wird der entsprechende Betrag in Cash gehalten.