CETAN All-Stock Options

■ ■ ■ ■ ■ ■ _________________________ CETAN All-Stock Options _________________________ Im Zentrum der Anlagepolitik des CETAN All-Stock Options Portfolios sollen derivative Instrumente auf Aktienwerte stehen. Hierzu sollen vor allem Long- und Shortpositionen mit strukturierten und gehebelten Produkten auf steigende und fallende Notierungen von Aktienwerten eingegangen werden. Im Gegensatz zu einer direkten Investition in Aktien soll so versucht werden, einen möglichst hohen Wertzuwachs des Wikifolios in Euro erwirtschaften zu können. Als Basiswerte der Investitionen in gehebelte Long- und Shortpositionen sollen alle Aktienwerte der Welt gelten, wobei u.a. die Marktkapitalisierung als auch die Länder- und Branchenzugehörigkeit der Unternehmen Einfluss auf die Investitionsentscheidungen haben sollen. Desweiteren sollen Positionen mit derivativen Instrumenten auf Aktienindizes, hierbei vor allem den Dax, den Dow Jones und den S&P500, eingegangen werden. Die Zahl der gesamten Positionen im Portfolio wie auch die Höhe des Cashbestandes sollen jederzeit variabel gehalten werden können. Das Anlageuniversum des Portfolios soll sich über alle angebotenen strukturierten und gehebelten Produkte auf Aktienwerte bzw. Aktienindizes erstrecken. Bei der Auswahl der Aktien aus den globalen Märkten als Basiswerte für die Positionen von derivativen Instrumente im Portfolio sollen sowohl kursrelevante Themen aus dem unternehmerischen Umfeld als auch die Statistik und Charttechnik die führende Rolle spielen, mit denen vor allem anstehende Marktbewegungen abgeschätzt oder Übertreibungsphasen herausgearbeitet und genutzt werden sollen. ■ ■ ■ ■