Gamma Boom

Die Handelsidee soll auf der Analyse von Optionsketten basieren, um potenzielle Marktchancen zu identifizieren. Der Fokus soll dabei auf der Einschätzung von sogenannten "Gamma Explosions"-Situationen liegen, in denen eine signifikante Veränderung in der Optionspreisdynamik eintreten kann. Auch könnten potentiell andere Szenarien im Zusammenhang mit Optionen zur Entscheidungsfindung führen, wie z.B. ein generell hohes Handelsvolumen von Optionskontrakten des entsprechenden Basiswertes oder ein erhöhter Put/Call "Volatility Skew". Der Ansatz soll zum Teil auf der Überwachung von Kennzahlen wie z.B. Open Interest (OI) und Volumen basieren, sowie das Erkennen von unüblichen Transaktionen in Optionskontrakten, um potenzielle Szenarien wie die "Gamma Explosion" frühzeitig zu erkennen. Bei einer "Gamma Explosion" wird das Gamma, eine Kennzahl, die die Änderung des Delta in Bezug auf die Änderung des Basiswerts misst, stark erhöht. Dies kann dazu führen, dass Market Maker schnell ihre Positionen absichern müssen, um marktneutral zu bleiben. Ein weiteres Beispiel für eine Sondersituation bei Optionskontrakten wäre ein erhöhter Put/Call "Volatility Skew", dass ein Indiz liefern könnte, ob Market Maker und andere Marktpartizpanten eher von steigenden oder fallenden Kursen ausgehen. "Gamma Boom" plant die Nutzung von Hebelprodukten wie z.B. Optionsscheine, um diese Situationen potentiell gehebelt auszunutzen. Vereinzelt könnten auch Aktien gehandelt werden, insbesondere wenn für einen Einzelwert keine geeigneten Hebelprodukte zur Verfügung stehen. Auch könnten Zinsprodukte basierend auf entsprechenden Bonds-ETFs zum Zwischenparken und als Beimischung zum Einsatz kommen. Dies ist wahrscheinlich ein sehr riskanter aber möglicherweise auch chancenreicher Ansatz, der mit einer hohen Volatilität einhergehen könnte. Es ist geplant, dass das wikifolio nicht immer 100% investiert sein muss, um für neue Chancen je nach Marktlage eine Cashposition bereit zu halten. Der geplante Anlagehorizont soll vorwiegend kurzfristig sein.