Defensiv Champions & Marktführer

Den Kern des Portfolios sollen in der Regel von mir ausgewählte defensive Champions und Marktführer hauptsächlich aus den USA und aus Deutschland bilden. Das Ziel soll es sein, diese Werte grundsätzlich langfristig zu halten um nach Möglichkeit Wertstabilität in das Portfolio zu bringen. Zyklische Aktien könnten prinzipiell als Beimischung in ertragreichen Phasen gehalten werden um die Performance nach Möglichkeit zu steigern. Die Positionen im Portfolio sollen regelmäßig analysiert und neu bewertet werden. Bei negativen Abweichungen in wichtigen Bewertungskriterien sollen die Positionen in der Regel geschlossen werden. Für die Einschätzung der einzelnen Werte sollen grundsätzlich die Fundamentalanalyse und technische Analyse verwendet werden. Die Technische Analyse soll grundsätzlich für allgemeine Marktanalysen und zur Bestimmung von optimalen Einkaufs- und Verkaufszeitpunkten verwendet werden. Durch die Fundamentalanalyse sollen prinzipiell neue Investitionsobjekte gefunden und die bestehenden Aktien regelmäßig neu bewertet werden. Zuerst sollen in der Regel wichtige Parameter, wie KGV, KBV, Bilanzstruktur, Umsatz-, CF- und Ergebnisentwicklung, abgefragt werden. Bei Bedarf sollen aktuelle Abschlüsse im Detail analysiert werden.