Wertorientierte Strategie DE

Ziel dieses wikifolios: Dieses wikifolio soll auf einer mechanischen Auswahl der darin befindlichen Werte basieren. Aus diesem Grund ist beabsichtigt etwa 20-25 Werte in diesem Portfolio zu halten. Diese werden ausschließlich aus deutschen Aktien bestehen. Auswahl der Werte: Die Werte werden mechanisch anhand der unten genannten 5 Kriterien ausgewählt. Diese Kriterien wurden durch Studien von James P. O`Shaughnessy inspiriert. Es findet keine Einzeluntersuchung der Werte statt. Können anhand der Kriterien keine 20-25 Werte herausgefiltert werden, ist beabsichtigt die Kriterien behutsam aufzuweichen bis die erforderliche Anzahl an Werten identifiziert werden kann. Die 5 Kriterien: Kurs-Entwicklung 52-Wochen > +10 Prozent Kurs-Buchwert < 1,5 Kurs-Cash Flow < 12 Kurs-Gewinn < 12 Kurs-Umsatz < 1,5 Umsetzungskonzept: Der Investitionsgrad des wikifolios wird voraussichtlich immer bei etwa 100% liegen. Es ist nicht beabsichtigt Money-Management zu betreiben. Stattdessen ist geplant die Buy-And-Hold Strategie einmal jährlich zu validieren und das wikifolio falls nötig umzuschichten. Gegebenenfalls kann es aber auch mehrfach während eines Jahres notwendig werden Änderungen am wikifolio vorzunehmen.