PCG | CCT last test

Im Public Capital Group (PCG) | Commodity & Currency wikifolio werden ausschließlich Währungen und Rohstoffe gehandelt. Die Zusammenstellung: 70 % des wikifolios werden aus einem mittel- bis langfristigem Rohstoff-Portfolio gebildet. Zum einen wird damit versucht langfristig von steigenden Rohstoffpreisen zu profitieren, zum anderen dient das Rohstoff-Portfolio als Inflationsschutz aufgrund seiner positiven Korrelation mit dieser. Dabei resultiert die Gewichtung der Rohstoffe im Portfolio allein aus dem jeweiligen Anteil am Welthandel. 30 % des wikifolios sind für gehebelte strukturierte Produkte auf Währungen vorgesehen, wobei zwei Drittel für Hedgegeschäfte genutzt werden. Hiermit soll es ermöglicht werden kurzfristig Gewinne am Markt zu realisieren. Die Handelsstrategien: Für das Rohstoff-Portfolio werden auf wöchentlicher Basis Angebot und Nachfrage analysiert und mit der Positionierung großer Marktteilnehmer abgeglichen. Es werden neue Positionen geöffnet oder bestehende aufgestockt bzw. abgebaut, wenn es mit Blick auf allgemeine makroökonomische Einschätzungen Ungleichgewichte bezüglich der wöchentlichen Analyse gibt. Für Währungen basiert die Handelsstrategie auf einer quantitativen Analyse der Standardabweichung um den täglichen Öffnungspreis. Die eigentliche Anlageentscheidung erfolgt dann mit Blick auf Leitzinsdifferentiale, Inflationserwartungen und Positionierungen der Marktteilnehmer. Das Risiko: Das potentielle Risiko wird minimiert durch (a) Diversifizierung im Rohstoff-Portfolio und (b) zügiges Abstoßen von strukturierten Produkten mit vergleichsweise geringem Verlust (etwa 1% des gesamten Kapitals). Dennoch ist aufgrund des Handels ein dementsprechend hoher Drawdown möglich und einzukalkulieren. Ziel: Durch die Aufteilung und Handelsstrategien soll im besten Fall das Ziel von 2 - 7% Rendite pro Woche zu erreicht werden. Umschichtungen des Kapitals sind für einen halbjährlichen Zyklus geplant.