Finanzgoblin Select

Dieses wikifolio soll einen langfristigen Zeithorizont haben und einen makroökonomischen Investitionsansatz verfolgen, der die gesamtwirtschaftliche Entwicklung und die Entwicklung einzelner Sektoren mit in die Investitionsentscheidung miteinbezieht. Die primär durchgeführte Fundamentalanalyse soll Faktoren, wie z.B den Konjunkturverlauf, Zinsentwicklung, Inflation, Wechselkurse berücksichtigen. Maßnahmen und Vorhaben von Regierungen/Zentralbanken, die sich auf die Geldpolitik/Fiskalpolitik beziehen und Auswirkungen auf den Geldmarkt/Aktienmarkt haben, sollen in die Entscheidungsfindung miteinbezogen werden. Die Analyse soll unter Berücksichtigung von regionalen, brachenspezifischen, unternehmensspezifischen, qualitativen und quantitativen Kennzahlen/Aspekten stattfinden. Technische Indikatoren und Prinzipien, wie z.B. die Berücksichtigung des RSI, Trends und damit einhergehender Metriken können Anwendung finden. Die Intention hinter der Nutzung von technischer Analyse ist jedoch die Bestätigung einer vorhergehenden Fundamentalanalyse. Makroökonomische Trends sollen berücksichtigt werden, und damit können deutsche Wertpapiere im Vergleich zu asiatischen oder amerikanischen Wertpapieren unterrepräsentiert sein. Je nach Sentiment, kann sowohl ein contrarian Ansatz oder auch ein "follow the trend"-Ansatz gefahren werden. Einzelpositionen einzelner Wertpapiere sollen in der Regel auf maximal 6% beschränkt sein, ETFs/ETCs können, entgegen voriger Regel, mit bis zu ca. 15% Gewichtung aufgenommen werden. Dabei sollen ETFs/ETCs hauptsächlich zur Reduktion der Volatilität dienen. Es können covered calls (z.B. Discountzertifikate) verwendet werden, um in side-ways-trending Markets Cash Flow zu generieren. Je nach Zinsumfeld, können auch Anleihen-ETFs mit ins Portfolio aufgenommen werden.