Goldaktien Derivativ Hedged

Emanuel Müller

Performance

  • -11,1 %
    seit 07.11.2017
  • +21,2 %
    1 Jahr
    -0,22 %
    Heute
    -9,0 %
    Max Verlust (bisher)
    0,5x
    Risiko-Faktor
    ;
    Sie wollen Zugang zu allen Infos?
    • Alle Kennzahlen
    • Das aktuelle Portfolio
    • Alle Trades in Echtzeit

Handelsidee

Meiner Meinung nach hat Gold die Charakteristiken eines Rohstoffs und kann gleichzeitig die Funktion einer Währung übernehmen. Die Entwertung von Gold sollte sich langfristig auf die zusätzlich geförderten Unzen beschränken. Deshalb sollte Gold, meiner Meinung nach und im Unterschied zu Papierwährungen, eine relativ stabile Kaufkraft haben. Relativ weil der Goldpreis starken Schwankungen ausgesetzt ist. Dies hängt meiner Meinung nach damit zusammen, dass der Goldpreis von extrem vielen Variablen beeinflusst wird, wobei sich die Korrelationen stark ändern können. Hier einige Beispiele die ich als relevant empfinde und aus denen ich die Entwicklung des Goldpreises abzuleiten versuche:
- Realzinsen
- USD Entwicklung
- Risikosensitivität der Anleger
- Zyklität (Charakteristik eines Rohstoffes)

Die Handelsidee dieses Wikifolio soll primär auf Goldaktien ausgerichtet sein, kann aber auch Spuren von anderen Metallen enthalten. Der Anlagehorizont soll in der Regel langfristig ausgelegt sein. Das Anlageuniversum umfasst Aktien (Europa, USA, International, Hot Stocks) und alle Zertifikate und Hebelprodukte.
Da die (förderbaren) Goldreserven meiner Meinung nach begrenzt sind und Goldminen ihre Reserven stets wieder ersetzen müssen, könnte dies bei steigendem Goldpreis eine Fusionswelle auslösen. Meiner Einschätzung nach würden in diesem Szenario Goldaktien mit hohen Reserven überdurchschnittlich steigen. Bei der Aktienauswahl sollen deshalb die Höhe der Reserven eine entscheidende Rolle spielen. Weiter sollen Cash Costs und All-In Sustaining Costs meinen Entscheidungsprozess beinflussen. Um mir die Zyklität zunutze zu machen, soll das Aktienportfolio durch Derivate ergänzt werden. Ziel soll es sein das Portfolio in schwachen Phasen zu stabilisieren. Bei den Derivaten soll die Entscheidungsfindung primär über die technische Analyse des Goldpreises stattfinden, da bei Derivaten meiner Meinung nach das Timing entscheidend ist. mehr anzeigen
Stammdaten
Symbol
WF000GEQUH
Erstellungsdatum
07.11.2017
Indexstand
High Watermark
95,1

Regeln

Auszeichnungen

Anlageuniversum

Trader

Emanuel Müller
Mitglied seit 07.11.2015

Entscheidungsfindung

  • Technische Analyse
  • Fundamentale Analyse

Kommentare im wikifolio

Allgemeiner Kommentar

Der USD scheint langsam auf Widerstand zu stossen. Bei Gold könnte es zu einem Reversal Move gegen oben führen, da die Net Short Positionen nahe Rekordhoch sind. Short Positionen jedenfalls glattgestellt. Abwarten

mehr anzeigen

Allgemeiner Kommentar

Gold scheint momentan nach allen Messungen überverkauft zu sein und bewegt sich nahe der Unterstützungslinie von 1200 USD. Andererseits steht der USD kurz vor einem Ausbruch und könnte Gold weiter runter treiben. Ich versuche es über USDEUR zu spielen. mehr anzeigen

Allgemeiner Kommentar

Kürzlich wurden ja die exotischen Optionen (Inliner, low /high) auf Wikifolio verboten. Zuvor hatte das Hedging relativ gut funktioniert bzw. die schlechte Performance war auf vor allem auf New Gold zurückzuführen. Nun muss ich allerdings überdenken wie ich das Hedging gestalten will. mehr anzeigen

Allgemeiner Kommentar

Ich kann mir momentan nicht wirklich erklären weshalb der Goldpreis sinkt. Die üblichen Faktoren (USD, Zinsen) bewegen sich zurzeit seitwärts und sind kaum der Auslöser. Eine möglicher Auslöser ist die saisonale Schwäche im physischen Markt, aber das Ausmass finde ich einigermassen erstaunlich. mehr anzeigen
Lassen Sie sich nichts entgehen!
Um sämtliche Kommentare in diesem wikifolio zu sehen, erstellen Sie sich bitte einen Account.