SOLIDUS ALPHA

Diese regelbasierte Strategie kombiniert historische Wertstabilität (Gold) mit moderner Geldtechnologie (Bitcoin) und geopolitischem Schutz (Defense). Ziel ist das Erreichen einer überdurchschnittlichen Rendite bei gleichzeitigem Anstreben reduzierter Wertschwankungen (Drawdowns) durch die niedrige Korrelation der gehaltenen Assets. Struktur (Drittel-Mix): 33 % Gold: Soll als Inflationsschutz und Portfolio-Stabilisator fungieren. Schutz: 10M SMA nach Meb Faber. 33 % Bitcoin: Dient als primärer Renditetreiber (gesteuert). 33 % Defense: Beabsichtigt als geopolitischer Hedge (ETFs). Das Regelwerk: Rebalancing (Jährlicher Stichtag & Trigger): Eine Überprüfung der Gewichtungen ist einmal jährlich vorgesehen. Ein Rebalancing auf die Startgewichtung (je ca. 1/3) wird zu diesem Stichtag jedoch nur dann angestrebt, wenn eine Anlageklasse ein extremes Übergewicht im Portfolio aufweist. Liegt die Gewichtung am Stichtag darunter, sollen Gewinne weiter laufen gelassen werden. Bitcoin-Steuerung: Um kurzfristiges Marktrauschen und Fehlsignale zu filtern, basiert die Entscheidung über Kauf oder Verkauf primär auf dem Wochenbeginn. Signalprüfung: Einmal wöchentlich wird geprüft, ob der Bitcoin-Preis über oder unter den relevanten mittelfristigen Trendlinien notiert oder ob On-Chain-Signale vorliegen. Umsetzung: Liegt ein bestätigtes Signal vor, wird die Position in der Regel vollständig an die neue Zielallokation (0 % oder ca. 33 %) angepasst. Bei Ausstieg Parken von Cash im Geldmarkt. Mit diesem Exit erfolgt gleichzeitig ein systematisches Rebalancing des gesamten Portfolios auf die Startgewichtung (je ca. 33 % Gold, Defense und Cash).