Strategy Test

In meinem Portfolio, Value Solide, sollen vorwiegend US-Aktien, gehandelt werden. Das Anlageuniversum wird allerdings nicht grundsätzlich auf den US-Markt beschränkt, sondern es besteht die Möglichkeit, dass auch Aktien sämtlicher anderer Märkte in das Portfolio aufgenommen werden können. Um langfristig eine möglichst hohe Rendite erreichen zu können und gleichzeitig die Volatilität möglichst gering zu halten, soll ein konservatives Risikomanagement verfolgt werden, das nach Möglichkeit größere Drawdowns verhindert. Dazu wird ein Business-Cycle-Index herangezogen durch den die gesamtmarktliche Situation wöchentlich neu evaluiert werden kann. In Zeiten einer Rezession kann auf ETFs (Gold, Bonds) zurückgegriffen werden, um das Portfolio gegen Abwärtstrends zu hedgen. Die Haltedauer der Papiere soll mittelfristig bis langfristig sein (mehrere Wochen bis hin zu Jahren). Zur Entscheidungsfindung sollen verschiedene Methoden dienen. Erstens können anhand fundamentaler Analysen passende Aktien identifiziert werden. Zweitens soll auf technischer Basis dann eine Optimierung beim Ein- und Ausstieg gelingen. Verluste sollen hierbei möglichst gering gehalten werden. Grundsätzlich soll im Rahmen der Bewertung der Fokus auf R&D orientierten Unternehmen liegen. Dazu wird es wöchentlich eine, nach eigenen Kriterien konstruierte, Rangliste geben. Die Skala der Bewertung reicht dabei von 0-100, wobei unter 75 ein Verkaufssignal vorliegt und bei einer Bewertung von über 90 ein Kauf angestrebt wird. Das Ziel ist es, mit dem Portfolio zu versuchen den Markt zu schlagen. Zugegeben ein großes Ziel, wenn man bedenkt, dass dies auch professionell gemanagten Fonds nur äußerst selten gelingt (S&P Indices versus Active Funds (SPIVA)). Als Vergleich soll zu aller erst der Russell 3000 dienen, da hauptsächlich in diesem Universum nach geeigneten Kandidaten gescreent werden soll. Idealerweise hält dieses Wikifolio auch einem Vergleich mit dem MSCI World statt.